Банк России готовится к принципиальному сдвигу в архитектуре цифрового рубля. Ближе к 2029 году регулятор намерен запустить эксперимент, который позволит коммерческим банкам держать цифровые рубли непосредственно на собственных балансах - а не на счетах ЦБ, как сейчас. Об этом заявила зампред Банка России Зульфия Кахруманова на Финансовом конгрессе.
Что изменится и зачем
Сегодня цифровые рубли живут на платформе Центробанка. Банки в этой схеме - лишь посредники: зарабатывают на комиссиях с переводов и сопровождении смарт-контрактов, но полноценными хозяевами цифровых остатков не становятся. Рынок давно просил пересмотреть эту логику.
Новая модель меняет расклад кардинально. По словам Кахрумановой, перевод счетов на балансы кредитных организаций «даст возможность банкам открывать депозиты и кредиты» в цифровых рублях, а ответственность за это ляжет непосредственно на них. Проще говоря, банки получат полноценный инструмент, а не просто шлюз.
Два года параллельной жизни
Торопиться никто не собирается. До старта эксперимента предстоит переработать нормативную базу и провести технические доработки платформы - а это небыстро. Обе модели счетов - на балансе ЦБ и на балансах банков - будут сосуществовать примерно два года. По итогам этого периода регулятор решит, оставить оба формата или сделать ставку на один.
Такой подход выглядит осторожным, но оправданным. Цифровой рубль и без того внедряется поэтапно: пилот с реальными клиентами запустили в 2023 году, к 2025-му к нему подключились все системно значимые банки. Резкие эксперименты на живой инфраструктуре - не лучшая идея.
Что нужно бизнесу
Параллельно всплыл вполне прикладной запрос от предпринимателей. Представитель банка Точка Борис Ведерников обозначил конкретную потребность: бизнес хочет видеть транзакции в цифровых рублях прямо в онлайн-бухгалтерии. Звучит просто, но за этим стоит целый пласт интеграционной работы.
ЦБ рассчитывает, что банки сами выстроят нужную экосистему для клиентов - без жёсткого диктата сверху. Логика понятна: регулятор задаёт правила игры, участники рынка строят сервисы. Получится ли - покажет как раз тот самый эксперимент.
Почему это важно
- Перенос счетов на балансы банков открывает путь к кредитованию и депозитам в цифровых рублях - то, чего сейчас нет в принципе.
- Банки получат прямую финансовую ответственность за цифровые остатки, а значит - и стимул развивать продукты вокруг них.
- Двухлетний параллельный режим снизит регуляторные риски при переходе.
- Интеграция с бухгалтерскими системами станет следующим практическим барьером для массового внедрения в МСБ.
